Capitol Acquisition Corp. III将与Cision合并

- 此次合并将为加快Cision的增长和拓展其在媒体传播技术与分析领域的全球领导地位，提供资金和财务方面的灵活性

- 合并后的公司将能够凭借同类中首个基于云的平台Cision Communications Cloud™，充分利用日益重要的赢得媒体

- 投资者电话会议定于美国东部夏令时间3月20日（星期一）上午11:00举行

芝加哥和华盛顿2017年3月21日电 /美通社/ -- 全球领先的云端赢得媒体解决方案提供商 Cision 的母公司与上市投资平台 Capitol Acquisition Corp. III (NASDAQ: CLAC)（简称“Capitol”）宣布，两家公司已经达成了最终协议。根据这份协议，Cision将成为一家公开上市公司，预计初始企业价值约为24亿美元。

Cision为传播者提供易于使用的成熟平台，使他们能够覆盖相关媒体影响者，并打造能够影响客户行为、引人注目的宣传活动。凭借丰富的监测和分析，Cision Communications Cloud™能够为品牌带来他们所需要的洞察见解，支持他们将其赢得媒体与战略业务目标相连，同时将赢得媒体与自有和付费媒体渠道进行统一。该平台让企业和品牌能够与影响者和买家建立起连贯、富有意义和持久的关系，从而扩大他们的市场影响力。

由首席执行官 Kevin Akeroyd 和首席财务官 Jack Pearlstein 领导的 Cision 管理团队，将在交易结束后继续经营合并后的公司。Capitol 董事长兼首席执行官 Mark Ein 将加入合并后公司的董事会，出任副董事长。Capitol 总裁兼首席财务官 Dyson Dryden 也将加入新公司的董事会。

Capitol 董事长兼首席执行官 Mark Ein 表示：“打造品牌不仅投资回报率(ROI)更高，而且已获得公认的成功，而传统付费媒体广告的宣传效果正在逐步下降，在这些因素的推动下，企业营销支出正在向赢得媒体渠道转移。我们对市场领导者 Cision 进行投资，支持这一重大发展趋势，并让公司能够为未来的加速发展做好准备。我们认为，合并后的公司将在未来很长一段时间里为投资者带来丰厚的回报。”

营销技术的崛起正在推动对传播和公关领域的投资。Gartner Inc.（高德纳咨询公司）表示，2017年，营销技术支出预计将超过核心企业IT方面的支出，并将以更快的速度增长（这两种支出的增速分别为12%和3%）。随着付费广告宣传效果的下降（GlobalWebIndex研究表明，60%的台式机用户已经使用了广告拦截器），营销技术支出正在向赢得媒体渠道转移。这些有利条件，再加上此次合并带来的战略灵活性，将扩大 Cision 的市场机遇。除了在全球传播情报软件与服务行业处于领导地位之外，Cision 还将能够拓展进营销软件市场，并最终进入更为广阔的数字营销和数据市场。据 Burton-Taylor International Consulting LLC 称，全球传播情报软件与服务行业的规模为30亿美元。据 IDC 预测，到2018年营销软件市场的规模将达到320亿美元 。

GTCR 董事总经理 Mark Anderson 说：“此次交易表明，Cision 在打造全球最全面的媒体情报平台方面取得了重大进展。我们期待 Cision 能够再接再厉，在获得新的资金来源之后，作为上市公司继续加速扩大其全球领导地位。”

Cision 首席执行官 Kevin Akeroyd 表示：“我们感谢 GTCR 一如既往地的支持，他们在帮助我们建立业务方面功不可没。通过此次交易，我们也很高兴与 Capitol 合作，努力实现我们公司的愿景。此次交易对Cision来说是一个重要里程碑。在收购美通社 (PR Newswire) 和近期推出 Cision Communications Cloud™ 后，我们的规模、综合软件即服务产品系列和全球影响力都已经扩大，现在已具备加快业务发展的能力。”

Capitol 总裁兼首席财务官 Dyson Dryden 表示：“我们很高兴与 Cision 团队合作，帮助他们实施平台增长战略。Kevin 之前任职于甲骨文(Oracle)，成功将其营销云 (Marketing Cloud) 业务部门从起步阶段发展为业内最大的营销与广告技术提供商，Jack 的职业生涯也颇为显赫，曾担任四家 GTCR 下属公司的首席财务官，因此我们相信他们有能力实施我们公司的长期发展计划。”

交易概要

根据拟定交易的条款，此次合并将通过“并入与交换”实现，Cision 将被并入 Capitol（“控股公司”）下属全资子公司，随后与控股公司的一家子公司合并成 Capitol 之后，成为公开上市实体。合并后公司的初始企业价值预计为24亿美元，相当于2017年调整后EBITDA预估值的10.5倍和2018年调整后EBITDA预估值的9.2倍。

GTCR和现有管理层保留他们在公司中的100%权益。合并结束时，现有 Cision 股东和现有 Capitol 股东将分别持有68%和32%的新上市公司已发行与在外流通普通股，而 GTCR 依然是多数股权拥有者。部分 Cision 股东价款将以最多600万股普通股的激励性盈利能力支付计划(earnout)股票的形式支付，合并后公司的股价每达到13.00美元、16.00美元和19.00美元时就增发200万股普通股。 

此次交易的净现金收益预计将用于偿还 Cision 现有的第二留置权债务。

Capitol 和 Cision 董事会已经一致批准了这项拟定交易。在获得 Capitol 股东批准和满足其它惯例成交条件之后，该交易预计将于2017年第二季度完成。

有关此次交易的详情，请参见 Capitol 的8-K 表当期报告，该报告将很快被提交到美国证券交易委员会(Securities and Exchange Commission)的网站（http://www.sec.gov）上，可免费从该网站上获取。

Citigroup Global Markets Inc.（花旗环球金融公司）、Deutsche Bank Securities Inc.（德意志银行证券公司）和瑞士信贷(Credit Suisse)担任Capitol的财务与资本市场顾问。PJT Partners 则担任 Cision 的财务顾问。美国瑞生国际律师事务所 (Latham & Watkins LLP) 和 Graubard Miller 担任 Capitol 的法律顾问，美国凯易律师事务所 (Kirkland & Ellis LLP) 则担任 Cision 的法律顾问。