摩根大通：维持华润啤酒(00291.HK)“增持”评级 目标价下调至55港元

摩根大通发布研究报告称，维持华润啤酒(00291.HK)“增持”评级，预计今年销售额、EBIT、净利润将同比增长6.7%、14.5%、12.5%，其中白酒在销售额及盈利方面分别贡献7%和2%，目标价由65港元下调至55港元。公司去年盈利同比升18.6%至51.5亿元人民币，大致符合预测;销售升10.4%至389亿元人民币;全年派息有惊喜，同比升75%，意味着派息率为59%。