隔夜美股全复盘(7.30)| 特斯拉大涨近6%，特斯拉取代福特成为摩根士丹利首选的美国汽车股，预计8月底或9月初SpaceX星舰第五次试飞

01 大盘

昨夜美股三大股指持续震荡。截至收盘，道指跌 0.12%，纳指涨 0.07%，标普涨 0.08%。美国十年国债收益率跌 0.405%，收报4.18%，相较两年期国债收益率差-22.2个基点。恐慌指数VIX涨 1.28%至16.6，布伦特原油收跌 0.65%。现货黄金昨日跌 0.12%，报2384.09美元/盎司。美元指数昨日涨 0.24%，报104.57。

美国联邦政府债务规模突破35万亿美元，美国人均负债10.5万美元。比特币自6月中旬以来首次突破70000美元，随后一路回落至66500美元水平。美国财政部将Q3借款预估从8470亿美元下调至7400亿美元，预计今年年底现金余额为7000亿美元。

伊朗于周五在海湾地区扣押了一艘悬挂多哥国旗的“PEARL G”号油轮，该油轮载有70万升原油。巴以冲突：哈马斯：以色列总理内塔尼亚胡在停火谈判中增加了新的条件和要求。伊朗当选总统在与法国总统马克龙的通话中表示，以色列对黎巴嫩的任何可能袭击都将产生严重后果。美国白宫：以色列在真主党袭击后有权进行回应。不过没有人希望全面战争，美国有信心能够避免这种结果。

02 行业&个股

行业板块方面，除能源、科技、半导体、工业和金融分别收跌0.86%、0.44%、0.21%、0.17%和0.14%外，其他标普6大板块悉数收涨：通讯、房地产、公用事业、原料、医疗和日常消费分别收涨0.88%、0.64%、0.45%、0.18%、0.06%和0.04%。

概念板块方面，航空ETF跌1.57%，旅行服务板块涨0.69%，高端酒店万豪涨0.78%，爱彼迎涨0.14%，挪威邮轮涨0.38%。太阳能板块跌3.55%。金融科技板块方面，PayPal收涨1.12%，NU跌1.53%。网络安全板块跌0.09%，SQ涨0.93%。

中概股涨跌互现，KWEB涨0.15%。台积电跌 1.19%，相关部门已批准台积电向其子公司台积电全球(TSMC GLOBAL)增资50亿美元，作为一般商业投资。阿里涨 2.73%，拼多多跌 2.45%，京东涨 0.19%，理想涨 0.78%，新东方跌 4.14%，蔚来跌 0.9%，小鹏跌 3.17%，好未来跌 0.56%，瑞幸咖啡涨 3.64%，多家欧美咖啡商上调产品定价。B站涨 1.27%，名创优品跌 1.56%。

大型科技股多数收涨。苹果收涨 0.13%，据CNBC：苹果称其AI模型是在谷歌定制款芯片上训练的；苹果即将推出的AI功能将晚于iOS 18的首次发布。微软涨 0.34%，英伟达跌 1.3%，英伟达CEO黄仁勋：本周将寄出Blackwell样品。谷歌收涨 1.45%，亚马逊涨 0.38%，Meta平收 0%，礼来涨 0.39%，特斯拉涨 5.6%，特斯拉取代福特成为摩根士丹利首选的美国汽车股；马斯克宣布SpaceX星舰第五次试飞时间：预计8月底或9月初发射。 博通跌 0.93%，诺和诺德涨 1.04%。

MCD涨3.74%，麦当劳Q2销售额自2020年以来首次下降，美国客流量下滑。OXY跌0.59%，西方石油同意以8.18亿美元的价格出售特拉华盆地资产，销售收益将用于减少债务，资产剥离计划目标为45亿至60亿美元。BA跌0.78%，美国联邦航空局（FAA）发布针对部分波音737-300和737-400飞机的适航指令。

03 每日焦点

1、美银：对业绩超预期的公司 投资者给予的奖励达2018年来最高

7.29 美国银行策略师表示，销售额和每股盈利超出分析师预期的标普500指数成份股公司次日跑赢该基准股指2.4个百分点，为2018年第四季度以来的最高水平。美国银行称迄今已有逾200家公司报告业绩，盈利水平总体超出预期3%。数据显示，每股收益、销售额或两者均优于预期的公司数量较上一季度有所减少，但需求疲软的公司数量下降，业绩指引也有所改善，达到2023年8月以来的最佳水平。投资者对盈利不及预期的公司的惩罚力度正在减轻。这些公司跑输标普500指数2.2个百分点，低于2.4个百分点的历史平均水平。策略师表示，这表明随着人工智能以外的主题不断涌现，近期由主题驱动的惊喜可能不再那么集中。

2、苹果借力谷歌定制芯片预训练AI模型，英伟达霸主地位面临风险

7.30 据CNBC报道，苹果周一表示，支撑其人工智能系统Apple intelligence的AI模型是在谷歌设计的处理器上进行预训练的，这一迹象表明，在训练尖端人工智能方面，大型科技公司正在寻找英伟达以外的替代品。在苹果发表的一篇技术论文中，该公司详细说明其选择谷歌自主研发的张量处理单元（TPU）进行训练，另外，苹果周一发布了针对部分设备的Apple Intelligence预览版。英伟达昂贵的图形处理单元（GPU）在高端人工智能训练芯片市场占据主导地位，在过去几年里，对英伟达GPU的需求始终高企，以至于很难采购到所需的数量。

在LLama 3训练期间，英伟达H100和HBM3内存故障占据了一半

7.28 Meta近期发布了目前全球最强的开源大模型LLAMA 3.1 405B，引发了业界的关注。近日，Meta发布了关于LLAMA 3.1 405B的研究文章，详细介绍了其在 16,384 个英伟达H100 80GB GPU 的集群上训练Llama 3.1 405B 模型所遇到的问题。

据介绍，LLAMA 3.1 405B在16,384 个 H100 80GB GPU 的集群上持续训练了54天，在此期间遇到了 419 个意外的组件故障，平均每三个小时就发生一次故障。其中一半的故障，都是由于GPU 或其板载 HBM3 内存问题。

3、投资者认为巴菲特可能在Q2再减持了1亿股苹果

7.30 一些投资者认为，伯克希尔哈撒韦公司CEO沃伦·巴菲特在第一季度将苹果股票减持13%至约7.89亿股后，第二季度再度减持了苹果股票。该公司第二季度的苹果减持规模可能达到1亿股或更多，与第一季度约1.16亿股的减持大致持平。伯克希尔哈撒韦将在近期公布其第二季度10-Q报表，届时对苹果公司的持股情况也将一并公布。苹果持仓将与伯克希尔哈撒韦公司的营业利润、现金总额和股票回购成为财报的亮点。

鸿海将在印度制造iPhone 16 Pro与Pro Max 首次在印生产高阶iPhone

7.30 鸿海将在印度制造iPhone 16 Pro与Pro Max，这是首次在印度生产高阶Pro系列机种，苹果越来越重视印度智能手机市场以及印度手机供应链，鸿海为iPhone最大供应商，也是苹果印度最大代工厂，将受惠最大，也打破比亚迪抢单传闻。（台湾经济日报）

4、马斯克宣布SpaceX星舰第五次试飞时间：预计 8 月底或 9 月初发射

7.29 当地时间7月28日，马斯克在 X Takeover 直播活动上透露，SpaceX 第五次星舰轨道试飞任务（IFT-5）预计 8 月底或 9 月初进行，即超重助推器（B12）及星舰飞船（S30）的组合体。 马斯克预测，此次任务中对“超重助推器”的捕获回收成功率仅有 50%，而星舰隔热瓦 / 隔热罩重返大气层后仍能完好无损的概率约为 60%。

5、美大选逼近！传大陆芯片设计业计划从台积电转单三星

7.29 据《经济日报》报道，中美科技战随着美国大选倒数持续升温，业界传出消息称，中国大陆芯片设计业者赶在美可能祭出更严厉管制政策前，提前增加对台积电先进制程下单扩大备货，同步启动转单三星生产先进制程芯片的“B计划”，以避免美方日后可能封杀中国大陆企业在中国台湾投片的问题。

04 今日前瞻

今日重点关注的财经数据

（1）16:00 德国第二季度未季调GDP年率初值

（2）20:00 德国7月CPI月率初值

（3）21:00 美国5月FHFA房价指数月率

（4）21:00 美国5月S&P/CS20座大城市房价指数年率

（5）22:00 美国6月JOLTs职位空缺

（6）22:00 美国7月谘商会消费者信心指数