【宏观与地缘】
日本央行会议纪要暗示加息紧迫性增加。
相关ETF： 国债政金债ETF(场内：511580)、有色矿业ETF招商(场内：159690，场外：026477)（避险属性）
【卫星互联网】
政策定调：《经济日报》发文称“下一个基建热点在太空”。
应用落地：曹操出行Robotaxi 2.0将搭载低轨卫星通信。
相关ETF： 卫星产业ETF(场内：159218)
【半导体】
产能扩张：三星、SK海力士计划扩大尖端NAND产能。
价格与订单：卖方称存储现货价格与长协价脱钩，季节性拉货暂停；传闻长存“砍单”为误读，实为产线转换。
相关ETF： 半导体设备ETF(场内：561980，场外：020464)
【机器人】
特斯拉官微宣布第三代Optimus即将亮相，具备观察学习能力，目标年产百万台。
智元机器人将举办全球首个大型机器人晚会。
相关ETF： 机器人指数ETF(场内：560770，场外：020482)
【低空经济】
十部门联合发布《低空经济标准体系建设指南（2025年版）》，推动产业规范化发展。
【有色金属】
特朗普计划启动初始规模120亿美元的“金库计划”，建立战略关键矿产储备。
相关ETF： 有色矿业ETF招商(场内：159690，场外：026477)
【人工智能】
模型进展：消息称DeepSeek节前或仅发小幅更新；智谱AI、MiniMax则计划在春节前后发布新模型。
应用生态：阿里千问APP官宣启动30亿元“春节请客计划”，并测试AI买电影票功能。
资本开支：甲骨文计划筹资高达500亿美元用于云计算投资。
相关ETF： 云计算ETF(场内：159890，场外：021716)、软件龙头ETF(场内：159899，场外：018385)
【房地产】
上海市正式启动国企收购存量二手房用作保障性租赁住房试点。
【策略观察】
周一成交2.58万亿，大幅缩量，市场出现流动性冲击下的普跌。上证指数4040点一线失守，情绪转向悲观。板块方面，食品饮料、银行、家电等防御性板块相对抗跌，显示资金从高位板块向低位避险切换。全市场超150家公司跌停或跌超10%，亏钱效应显著。题材方面，AI等试图进攻的方向亦被拖累。短期来看，市场在快速下跌后存在技术性修复的预期，明后天跌停家数能否大幅减少是关键观察指标。此外，前期减仓的资金也为潜在的“救市”或抄底行为提供了弹药。策略上，需关注市场修复力度，若修复无力，则需防范指数进一步下探至3900点附近寻求支撑。
相关ETF： A500指数ETF(场内：560610，场外：022455)、中证红利ETF(场内：515080，场外：012643)、沪深300增强ETF(场内：561990，场外：024636)
风险提示： 以上内容仅为市场信息汇总，不构成任何投资建议。提及个股及ETF仅供分析参考，不做推荐。市场有风险，投资需谨慎。
