作者:陶金峰
宏观资讯和交易提示
国家统计局数据显示,1-7月,全国规模以上工业企业实现利润总额31022.9亿元,同比下降8.1%,降幅比1-6月收窄4.7个百分点,为连续5个月收窄,且为今年以来最佳。
7月规模以上工业企业利润总额同比增长19.6%,前值增11.5%。41个工业大类行业中,有32个行业利润实现增长,比6月增加9个;有24个行业利润增速比6月加快(或降幅收窄、由负转正)。汽车行业利润增速由6月的16.9%大幅上升至125.5%。
统计局:7月工业企业利润增速继续加快,其中,装备制造业利润同比增44.3%,高技术制造业利润同比增长36.5%;不过,上游采矿业和原材料行业累计利润降幅仍然较大,应收账款增速较6月有所上升导致企业现金流压力较大,加上国内外环境复杂严峻,未来工业企业利润增长仍有一定不确定性。
中共中央、国务院日前批复同意《首都功能核心区控制性详细规划(街区层面)(2018年-2035年)》,要求突出政治中心服务保障,把服务保障中央政务和治理“大城市病”结合起来,推动政务功能与城市功能有机融合,老城整体保护与有机更新相互促进。
8月27日,央行公开市场开展1000亿元7天期逆回购操作,当日有1600亿元逆回购到期,因此当日净回笼600亿元。资金面转松,Shibor短端品种全线下行。隔夜品种下行15.3bp报1.4770%。
美联储批准关于“长期目标和货币政策战略”声明的更新,强调最大就业率是一项广泛的、包容性的目标,其政策决定将以其“对最大就业水平不足的评估”为依据。在价格稳定方面,在通货膨胀率持续低于2%的时期内,适当的货币政策可能会在一段时间内力求使通货膨胀率适度高于2%。
美联储主席鲍威尔表示,美联储新策略是“灵活形式的平均通胀目标制”,持续疲软的通胀给经济带来风险。在持续低利率环境下,新策略将助政策一臂之力。同时,还将使用所有工具来实现就业和通胀目标。
俄罗斯总统普京:俄罗斯将于9月推出第二款新冠肺炎疫苗,俄罗斯新冠疫苗注册程序严格遵守俄罗斯法律,尚需进一步试验;2020年GDP将萎缩5%-6%,俄罗斯经济已度过今年最艰难时期;如果油价再高一点会更好。
美国第二季度实际GDP环比折年率修正值为萎缩31.7%,仍为有记录以来最大降幅,预期萎缩32.5%,初值为萎缩32.9%;第二季度GDP平减指数修正值为降2%,预期降1.8%,初值降1.8%。
美国8月22日当周初请失业金人数为100.6万人,预期为100万人,前值为110.6万人。
8月28日期货交易策略要点
股指期货:大概率将偏强震荡;IF2009支撑位4668和4631点,阻力位4733和4764点;IH2009支撑位3241和3224点,阻力位3291和3317点;IC2009支撑位6452和6392点,阻力位6550和6587点。
国债期货:大概率将震荡下跌,TS2012支撑位100.14和100.10元,阻力位100.20和100.23元;TF2012支撑位99.53和99.30元,阻力位99.72和99.80元;T2012支撑位97.61和97.30元,阻力位97.93和98.00元。
黄金期货:AU2012大概率将震荡下跌,阻力位424.6和427.6元/克,支撑位414.0和412.1元/克。
白银期货:AG2012大概率将震荡下跌,阻力位6165和6252元/千克,支撑位5910和5833元/千克。
铜期货:CU2010大概率将震荡上涨,支撑位51400和51100元/吨,阻力位51900和52100元/吨。
镍期货:NI2010大概率将偏弱震荡,支撑位118400和117600元/吨,阻力位120800和121000元/吨。
螺纹钢期货:RB2101大概率将震荡下跌,支撑位3687和3656元/吨,阻力位3731和3745元/吨。
铁矿石期货:I2101大概率将震荡上涨,支撑位808和799元/吨,阻力位820和832元/吨。
玻璃期货:FG101大概率将偏强震荡,支撑位1726和1708元/吨,阻力位1763和1786元/吨。
纯碱期货:SA101大概率将偏强震荡,蓄势再度上行,支撑位1657和1647元/吨,阻力位1684和1697元/吨。
原油期货:SC2010大概率将偏弱震荡,支撑位292和290元/桶,阻力位299和303元/桶。
燃料油期货:FU2101大概率将震荡下跌,支撑位1990和1970元/吨,阻力位2036和2056元/吨。
甲醇期货:MA101大概率将震荡下跌,支撑位1945和1930元/吨,阻力位1961和1975元/吨。
聚丙烯期货:PP2101大概率将偏强震荡,蓄势再度上行,支撑位7775和7722元/吨,阻力位7850和7900元/吨。
棕榈油期货:P2101大概率将震荡上涨,支撑位5670和5626元/吨,阻力位5744和5816元/吨,。
8月27日期货行情回顾
股指期货:IF2009、IH2009和IC2009小幅高开,震荡上行,小幅上涨;IF2009收盘在4710.4点,上涨0.79%,无力上攻4733点阻力,4668点支撑失而复得;IH2009收盘在3285.4点,上涨0.51%,无力上攻3291点阻力,3241点支撑明显;IC2009收盘在6509.4点,上涨1.35%,未能有效突破6513点阻力,8月26日低点6392点支撑明显。
国债期货:TS2012小幅低开,震荡下行,小幅下跌;TF2012和T2012小幅高开,偏强震荡,小幅上涨;TS2012收盘在100.155元,下跌0.06%,盘中创下2019年11月6日以来的新低100.150元,收盘价也创下2019年11月6日以来的新低100.155元;TF2012收盘在99.635元,下跌0.08%(按照收盘价上涨0.03%),盘中创下2019年11月12日以来新低99.530元;T2009收盘在97.825元,上涨0.02%(按照收盘价上涨0.12%),盘中创下今年7月10日以来新低97.650元。
黄金期货:AU2012小幅低开,震荡上行,收盘在420.54元/克,上涨1.14%,未能有效突破421.7元/克阻力,414.0元/克支撑明显。
白银期货:AG2012小幅低开,大幅震荡上行,收盘在6058元/千克,上涨3.95%,未能有效突破6063元/千克阻力,8月24日收盘价5791元/千克支撑明显。
铜期货:CU2010小幅高开,冲高遇阻回落,小幅偏强震荡,收盘在51490元/吨,上涨0.37%(按照收盘价上涨0.10%),无力上攻51900元/吨阻力,51400元/吨支撑失而复得。
镍期货:NI2011小幅低开,冲高遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在119430元/吨,上涨0.69%(按照收盘价下跌0.21%),未能有效突破120000元/吨阻力,118400元支撑明显,盘中创下2019年11月18日以来新高120750元/吨。
螺纹钢期货:RB2101小幅高开,冲高遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在3717元/吨,上涨0.24%(按照收盘价下跌0.24%),未能有效突破3745元/吨阻力,3687元/吨支撑明显。
铁矿石期货:I2101小幅低开,震荡下行,收盘在814.5元/吨,下跌0.43%(按照收盘价下跌1.69%),无力上攻832元/吨阻力,8月26日低点809元/吨支撑明显。
玻璃期货:FG101小幅高开,偏强震荡上行,收盘在1749元/吨,上涨2.34%(按照收盘价上涨1.80%),未能有效突破1763元/吨阻力,8月25日收盘价1708元/吨支撑明显。
纯碱期货:SA101平开,冲高遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在1665元/吨,下跌0.60%,盘中一度突破8月25日高点1692元/吨阻力,但是无力上攻1700元/吨阻力,1657元/吨支撑失而复得,盘中创下该合约上市以来新高1697元/吨。
原油期货:SC2010小幅低开,小幅震荡上行,收盘在294.9元/桶,按照结算价持平(按照收盘价上涨0.17%),无力上攻8月26日高点296.6元/桶阻力,8月26日低点293.1元/桶支撑明显。
燃料油期货:FU2101小幅低开,反弹遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在2019元/吨,下跌0.59%(按照收盘价下跌0.83%),无力上攻8月26日高点2056元/吨阻力,2014元/吨支撑失而复得。
甲醇期货:MA101小幅高开,反弹遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在1960元/吨,上涨0.41%(按照收盘价下跌0.25%),无力上攻1975元/吨阻力,1955元/吨支撑明显。
聚丙烯期货:PP2101小幅高开,震荡上行,收盘在7816元/吨,上涨0.77%(按照收盘价上涨0.99%),突破8月26日高点7807元/吨阻力,7726元/吨支撑明显,盘中最高上涨至2019年12月19日以来新高7820元/吨。
棕榈油期货:P2101小幅低开,震荡上行,收盘在5666元/吨,上涨2.27%(按照收盘价上涨1.54%),无力上攻5672元/吨阻力,5580元/吨支撑失而复得。
股指期货:
8月27日,股指期货主力合约IF2009、IH2009和IC2009小幅高开,震荡上行,小幅上涨;IF2009收盘在4710.4点,上涨0.79%,无力上攻4733点阻力,4668点支撑失而复得;IH2009收盘在3285.4点,上涨0.51%,无力上攻3291点阻力,3241点支撑明显;IC2009收盘在6509.4点,上涨1.35%,未能有效突破6513点阻力,8月26日低点6392点支撑明显。
预期,8月28日,股指期货大概率将偏强震荡;IF2009支撑位4668和4631点,阻力位4733和4764点;IH2009支撑位3241和3224点,阻力位3291和3317点;IC2009支撑位6452和6392点,阻力位6550和6587点。
图12020-08-03-2020-08-27股指期货IF2009合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图22020-08-03-2020-08-27股指期货IH2009合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图32020-08-03-2020-08-27股指期货IC2009合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
国债期货:
8月27日,国债期货主力合约TS2012小幅低开,震荡下行,小幅下跌;TF2012和T2012小幅高开,偏强震荡,小幅上涨;TS2012收盘在100.155元,下跌0.06%,盘中创下2019年11月6日以来的新低100.150元,收盘价也创下2019年11月6日以来的新低100.155元;TF2012收盘在99.635元,下跌0.08%(按照收盘价上涨0.03%),盘中创下2019年11月12日以来新低99.530元;T2009收盘在97.825元,上涨0.02%(按照收盘价上涨0.12%),盘中创下今年7月10日以来新低97.650元。
8月27日,国债期货收盘涨跌不一,10年期主力合约涨0.02%报97.83元,5年期、2年期主力合约微跌续创2019年12月以来新低。主要现券收益率小幅上行逾1个基点。交易员称,10年国债和国开债收益率上“新台阶”后,若无新的触动,再破位上行动力暂时不足。
预期,8月28日,国债期货大概率将震荡下跌,TS2012支撑位100.14和100.10元,阻力位100.20和100.23元;TF2012支撑位99.53和99.30元,阻力位99.72和99.80元;T2012支撑位97.61和97.30元,阻力位97.93和98.00元。
图42020-07-10-2020-08-272年期国债期货TS2012合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图52020-07-07-2020-08-275年期国债期货TF2012合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图62020-07-07-2020-08-2710年期国债期货T2012合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
黄金期货:
8月27日,黄金期货主力合约AU2012小幅低开,震荡上行,收盘在420.54元/克,上涨1.14%,未能有效突破421.7元/克阻力,414.0元/克支撑明显。
周四,COMEX黄金期货E12合约收跌0.83%报1936.2美元/盎司。
截至周四(8月27日),全球最大黄金上市交易基金(ETF)SPDRGoldTrust黄金持仓量为1251.5吨,较前一交易日减少0.59吨,幅度为0.05%。
预期,8月28日,COMEX黄金期货E12合约大概率将震荡下跌,阻力位1967和1996美元/盎司,支撑位1916和1903美元/盎司。
预期,8月28日,黄金期货主力合约AU2012大概率将震荡下跌,阻力位424.6和427.6元/克,支撑位414.0和412.1元/克。
图72010-01-04-2020-08-27COMEX黄金期货主力合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图82020-07-28-2020-08-27COMEX黄金期货E12合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图92008-07-15-2020-08-27黄金期货主力合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图102020-07-21-2020-08-27黄金期货AU2012合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
白银期货[陶金峰1]:
8月27日,白银期货主力合约AG2012小幅低开,大幅震荡上行,收盘在6058元/千克,上涨3.95%,未能有效突破6063元/千克阻力,8月24日收盘价5791元/千克支撑明显。
周四,COMEX白银期货E09合约收跌1.4%报27.065美元/盎司。
截至周四(8月27日),全球最大白银ETF--iSharesSilverTrust持仓较上日增加144.78吨,当前持仓量为17762.41吨。
预期,8月28日,COMEX白银E12合约大概率将震荡下跌,阻力位27.75和28.97美元/盎司,支撑位26.99和26.34美元/盎司。
预期,8月28日,白银期货主力合约AG2012大概率将震荡下跌,阻力位6165和6252元/千克,支撑位5910和5833元/千克。
图112007-09-03-2020-08-27COMEX白银期货主力合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图122020-07-27-2020-08-27COMEX白银期货E12合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图132012-05-10-2020-08-27白银期货主力合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图142020-07-29-2020-08-27白银期货AG2012合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
铜期货:
8月27日,铜期货主力合约CU2010小幅高开,冲高遇阻回落,小幅偏强震荡,收盘在51490元/吨,上涨0.37%(按照收盘价上涨0.10%),无力上攻51900元/吨阻力,51400元/吨支撑失而复得。
预期,8月28日,铜期货主力合约CU2010大概率将震荡上涨,支撑位51400和51100元/吨,阻力位51900和52100元/吨。
图152020-07-09-2020-08-27铜期货CU2010合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
镍期货:
8月27日,镍期货主力合约NI2011小幅低开,冲高遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在119430元/吨,上涨0.69%(按照收盘价下跌0.21%),未能有效突破120000元/吨阻力,118400元支撑明显,盘中创下2019年11月18日以来新高120750元/吨。
预期,8月28日,镍期货主力合约NI2010大概率将偏弱震荡,支撑位118400和117600元/吨,阻力位120800和121000元/吨。
图162020-08-25-2020-08-27镍期货NI2010合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
螺纹钢期货:
8月27日,螺纹钢期货主力合约RB2101小幅高开,冲高遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在3717元/吨,上涨0.24%(按照收盘价下跌0.24%),未能有效突破3745元/吨阻力,3687元/吨支撑明显。
预期,8月28日,螺纹钢期货主力合约RB2101大概率将震荡下跌,支撑位3687和3656元/吨,阻力位3731和3745元/吨。
图172020-07-29-2020-08-27螺纹钢期货RB2101合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
铁矿石期货:
8月27日,铁矿石期货主力合约I2101小幅低开,震荡下行,收盘在814.5元/吨,下跌0.43%(按照收盘价下跌1.69%),无力上攻832元/吨阻力,8月26日低点809元/吨支撑明显。
预期,8月28日,铁矿石期货主力合约I2101大概率将震荡上涨,支撑位808和799元/吨,阻力位820和832元/吨。
图182020-07-23-2020-08-27铁矿石期货I2101合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
玻璃期货:
8月27日,玻璃期货主力合约FG101小幅高开,偏强震荡上行,收盘在1749元/吨,上涨2.34%(按照收盘价上涨1.80%),未能有效突破1763元/吨阻力,8月25日收盘价1708元/吨支撑明显。
预期,8月28日,玻璃期货主力合约FG101大概率将偏强震荡,支撑位1726和1708元/吨,阻力位1763和1786元/吨。
图192020-07-29-2020-08-27玻璃期货FG101合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
纯碱期货:
8月27日,纯碱期货主力合约SA101平开,冲高遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在1665元/吨,下跌0.60%,盘中一度突破8月25日高点1692元/吨阻力,但是无力上攻1700元/吨阻力,1657元/吨支撑失而复得,盘中创下该合约上市以来新高1697元/吨。
预期,8月28日,纯碱期货主力合约SA101大概率将偏强震荡,蓄势再度上行,支撑位1657和1647元/吨,阻力位1684和1697元/吨。
图202020-02-03-2020-08-27纯碱期货SA101合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
原油期货:
8月27日,国内原油期货主力合约SC2010小幅低开,小幅震荡上行,收盘在294.9元/桶,按照结算价持平(按照收盘价上涨0.17%),无力上攻8月26日高点296.6元/桶阻力,8月26日低点293.1元/桶支撑明显。
周四,国际油价全线下跌,NYMEX原油期货收跌0.85%报43.02美元/桶,布油收跌1.1%报45.65美元/桶。
预期,8月28日,原油期货主力合约SC2010大概率将偏弱震荡,支撑位292和290元/桶,阻力位299和303元/桶。
图212020-01-02-2020-08-28NYMEXWTI原油期货10合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图222020-01-02-2020-08-28ICE布伦特原油期货10合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
图232020-03-13-2020-08-28原油期货SC2010合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
燃料油期货:
8月27日,燃料油期货主力合约FU2101小幅低开,反弹遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在2019元/吨,下跌0.59%(按照收盘价下跌0.83%),无力上攻8月26日高点2056元/吨阻力,2014元/吨支撑失而复得。
预期,8月28日,燃料油期货主力合约FU2101大概率将震荡下跌,支撑位1990和1970元/吨,阻力位2036和2056元/吨。
图242020-07-21-2020-08-27燃料油期货FU2101合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
甲醇期货:
8月27日,甲醇期货主力合约MA101小幅高开,反弹遇阻回落,小幅震荡下行,收盘在1960元/吨,上涨0.41%(按照收盘价下跌0.25%),无力上攻1975元/吨阻力,1955元/吨支撑明显。
预期,8月28日,甲醇期货主力合约MA101大概率将震荡下跌,支撑位1945和1930元/吨,阻力位1961和1975元/吨。
图252020-07-03-2020-08-27甲醇期货MA101合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
聚丙烯期货:
8月27日,聚丙烯期货主力合约PP2101小幅高开,震荡上行,收盘在7816元/吨,上涨0.77%(按照收盘价上涨0.99%),突破8月26日高点7807元/吨阻力,7726元/吨支撑明显,盘中最高上涨至2019年12月19日以来新高7820元/吨。
预期,8月28日,聚丙烯期货主力合约PP2101大概率将偏强震荡,蓄势再度上行,支撑位7775和7722元/吨,阻力位7850和7900元/吨。
图262020-07-29-2020-08-27聚丙烯期货PP2101合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
棕榈油期货:
8月27日,棕榈油期货主力合约P2101小幅低开,震荡上行,收盘在5666元/吨,上涨2.27%(按照收盘价上涨1.54%),无力上攻5672元/吨阻力,5580元/吨支撑失而复得。
预期,8月28日,棕榈油期货主力合约P2101大概率将震荡上涨,支撑位5670和5626元/吨,阻力位5744和5816元/吨,。
图272020-07-29-2020-08-27棕榈油期货P2009合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析
声明
本内容的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本内容难以设置访问权限,若给您造成不便,敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者,请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本内容不构成具体业务或产品的推介,亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险,不应凭借本内容进行具体操作。
本公司具有中国证监会核准的期货投资咨询业务资格
分析师声明
作者具有中国期货业协会授予的期货投资咨询执业资格或相当的专业胜任能力,保证报告所采用的数据均来自合规渠道,分析逻辑基于作者的职业理解,本报告清晰准确地反映了作者的研究观点,力求独立、客观和公正,结论不受任何第三方的授意或影响,特此声明。
免责声明
《证券期货投资者适当性管理办法》于2017年7月1日起正式实施。本报告的观点和信息仅供国泰君安期货的专业投资者参考。若您并非国泰君安期货客户中的专业投资者,请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介,亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险,不应凭借本报告进行具体操作。
本报告的信息来源于已公开的资料,本公司对该等信息的准确性、完整性或可靠性不作任何保证。本报告所载的资料、意见及推测仅反映本公司于发布本报告当日的判断,本报告所指的期货标的的价格可升可跌,过往表现不应作为日后的表现依据。在不同时期,本公司可发出与本报告所载资料、意见及推测不一致的报告。本公司不保证本报告所含信息保持在最新状态。同时,本公司对本报告所含信息可在不发出通知的情形下做出修改,投资者应当自行关注相应的更新或修改。
本报告中所指的研究服务可能不适合个别客户,不构成客户私人咨询建议。在任何情况下,本报告中的信息或所表述的意见均不构成对任何人的投资建议。在任何情况下,本公司、本公司员工或者关联机构不承诺投资者一定获利,不与投资者分享投资收益,也不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。投资者务必注意,其据此做出的任何投资决策与本公司、本公司员工或者关联机构无关。
市场有风险,投资需谨慎。投资者不应将本报告作为作出投资决策的唯一参考因素,亦不应认为本报告可以取代自己的判断。在决定投资前,如有需要,投资者务必向专业人士咨询并谨慎决策。
本报告版权仅为本公司所有,未经书面许可,任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制和发布。如引用、刊发,需注明出处为“国泰君安期货金融衍生品研究所”,且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。
[陶金峰1]
2020-08-28
