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【前海開源基金】11只“股基”年虧67.8億

文 / 面包財經 來源:FX168財經網人物頻道

截至2022年末,前海開源基金旗下公募產品共有97只,總資產規模1182.01億元,全行業排名44/195。其中,普通股票型基金共11只,總規模約195.11億元。

2022年,這11只基金的業績大多出現了不同程度的下滑。其中,前海開源價值策略股票淨值回撤超45%,成立5年多累計收益仍然為負;前海開源公共衛生股票A淨值回撤超37%,成立2年多淨值累計下跌超50%。相較而言,前海開源中藥股票A表現較好,去年淨值小幅上漲4.28%,跑贏業績基準17.27個百分點,同類排名9/719。

伴隨淨值的回撤,上述11只“股基”2022年合計虧損67.8億元, 前海開源基金作為管理人,期間從這些產品中合計收取管理費3.3億元。

“價值策略股票”淨值回撤超45%,“公共衛生股票A”跌超37%

前海開源基金管理有限公司成立於2013年,目前股東是4家投資機構,各自占比25%。截至2022年末,按照初始基金口徑,公司旗下共有97只公募基金,管理規模合計1182.01億元。其中,普通股票型基金共11只,合計資產規模約195.11億元。

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2022年期間,市場賺錢效應差,前海開源基金旗下11只普通股票型基金業績大多出現下滑。

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其中,基金經理範潔管理的前海開源中藥股票A是公司旗下唯一一只淨值上漲的普通股票型產品,全年淨值上漲4.28%,跑贏業績基準17.27個百分點,同類排名9/719。

然而,範潔和黃智然共同管理的前海開源公共衛生股票A期間淨值下跌37.05%,成立兩年多總收益虧損50.12%。同期,肖立強管理的前海開源價值策略股票2022年淨值下跌45.79%,跑輸業績基準28.91個百分點,同類排名718/719,成立5年多累計收益仍然為負。

2023年初至4月11日,在市場主要指數紛紛反彈的背景下,前海開源中藥股票A淨值上漲16.37%,前海開源價值策略股票淨值上漲5.35%,但前海開源公共衛生股票A延續去年的跌勢,淨值跌幅為1.5%。

2022年累計虧損超67.8億,貢獻管理費3.3億

伴隨淨值下跌,上述 11只“股基”2022年合計虧損超過67.8億元,前海開源基金作為管理人卻能實現旱澇保收,去年從中收取管理費超3.3億元。

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2022年,前海開源公用事業股票單只產品虧損63.32億元,占11只產品總虧損額的93.35%;期間,該產品收取管理費2.92億元,占11只產品管理費總額的88.23%。

其次是前海開源再融資股票和前海開源公共衛生股票,2只產品去年虧損額均超過1億元,分別貢獻管理費1036.34萬元、320.13萬元。

投資風格:1只產品換手率超1000%,2只產品傭金規模比超過1%

2022年報顯示,上述11只產品股票持倉占基金總資產的比例差別較大,5只產品的股票市值占基金資產總值比超90%。

從持倉集中度來看,5只產品前10名重倉股票市值合計占基金資產淨值比例超60%,2只產品該指標低於15%。

其中,規模最大的前海開源公用事業股票市值占基金資產總值比例為93.75%,前十名重倉股占比60.17%,持倉較為集中。前海開源股息率100強股票市值占基金資產總值比例為90.75%,前十名重倉股占比12.57%,持倉較為分散,該產品主要投資的是滬深A股中具有高現金分紅的股票。

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“傭金規模比”是指基金報告期內支付的傭金總額與基金規模均值的比值,比值越大一般意味着基金經理調倉越頻繁,基金持有人可能需要支付的交易成本也越高。

前海開源價值策略股票、前海開源優勢藍籌股票A換手較為頻繁,持倉換手率分別為1278.31%、815.57%,傭金規模比分別為1.81%、1.25%。 這意味兩只產品的投資者每購買100元的基金就有超過1元被用來支付交易傭金。

(文章序列號:1645726098820042752)

免責聲明:本文僅供信息分享,不構成對任何人的任何投資建議。


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