9月30日，A股市场早盘放量大涨，创业板指涨超11%站上2100点。
盘面上大金融板块继续爆发，天风证券、国海证券、中信证券、五矿资本等涨停；金融科技板块全线走强，银之杰、同花顺、指南针、财富趋势等涨停；鸿蒙概念再度拉升，润和软件、软通动力、常山北明等涨停。白酒等大消费板块延续强势，泸州老窖、舍得酒业、酒鬼酒、水井坊等涨停。
截至午间休市，沪指涨5.70%，深成指涨8.28%，创业板指涨11.41%。沪深两市半日成交额1.66万亿元，较上个交易日放量7125亿元。全市场超5300只个股上涨，其中1300家涨超10%，下跌股仅有29只。
01. 宏观要闻
1、盯盘数据显示，今日早盘10时05分，沪深两市成交额突破1万亿元，较昨日此时放量超4100亿元，两市开盘后仅用35分钟就突破万亿元成交额，刷新了历史最快万亿纪录。
2、国家统计局发布数据显示，9月份，制造业采购经理指数(PMI)为49.8%，比上月上升0.7个百分点，制造业景气度回升。9月份，非制造业商务活动指数为50.0%，比上月下降0.3个百分点，非制造业景气水平小幅回落。9月份，综合PMI产出指数为50.4%，比上月上升0.3个百分点，表明我国企业生产经营活动总体扩张有所加快。
3、央行公开市场今日进行2121亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.50%，与上次持平。因今日有1601亿元7天期逆回购到期，当日实现净投放520亿元。
4、据国资委网站29日消息，《旗帜》刊发国务院国资委党委署名文章《推动国资国企改革展现新气象取得新突破》。文章提到，强化国资监管的产业思维、科技思维。健全国资监管机构职能配置和机构设置，在引导企业强化科技创新、发展战略性新兴产业、服务国家重大战略等方面建立体系化、常态化工作机制，健全精准化、差异化、长周期的科技创新和产业创新考核评价体系、政策支持体系，探索建立更加包容审慎的新产业新业态新模式国资监管体系，加强新领域新赛道制度供给，支持国有企业大胆试错，着力当好发展实体经济的长期资本、耐心资本、战略资本。
02. 公司新闻
1、9月29日，蔚来公司宣布与蔚来控股有限公司(下称“蔚来中国”)的三家现有股东——合肥建恒新能源汽车投资基金合伙企业(有限合伙)、安徽省高新技术产业投资有限公司、国投招商投资管理有限公司签署战略投资协议。
根据协议，上述战略投资者将以33亿元现金增资认购蔚来中国的新发行股份，蔚来公司也将投入100亿元现金认购蔚来中国的新发行股份。
公开信息显示，蔚来中国是蔚来的控股子公司，是蔚来在中国的法律主体。在此次交易前，蔚来持有蔚来中国92.1%的股份；交易完成后，蔚来所持股份将变为88.3%，战略投资者与其他现有股东将共同持有蔚来中国剩余11.7%的股份。
值得关注的是，上述战略投资者均为国资背景。
2、光智科技9月29日晚间公告称，正在筹划通过发行股份等方式进行资产收购并募集配套资金，标的公司为先导电子科技股份有限公司(简称“先导电科”)。
值得关注的是，先导电科不仅是国内唯一进入磁存储靶材领域的供应商，还是估值超200亿元的“独角兽”企业。市值逾30亿元的光智科技拟收购该“独角兽”企业，有望再次上演“蛇吞象”式并购。
资料显示，标的公司先导电科与光智科技属于同一实际控制人朱世会控制下的企业，上市公司此次并购旨在取得先导电科的控制权。而先导电科此前曾“备战”IPO，随着并购重组市场活跃，朱世会也迅速调整战略规划，积极推动将旗下优质资产注入上市公司。
3、9月29日晚，永辉超市公告称，近日，公司关注到网上流传有关董事长和胖东来调改事项的相关媒体报道。公司创始人兼董事长张轩松的股权比例未发生任何变化，也没有减持的计划。同时，张轩松将根据增持计划公告履行增持。此外，公司将继续向胖东来学习，胖东来也将继续帮扶永辉超市，实现健康运行目标。公司门店调改稳步有序进行中，不存在相关传闻事项。公司强烈反对针对公司的误导性传闻和不实谣言。
注：永辉超市9月28日晚间发布关于股权变更的情况说明指出，在胖东来帮扶和学习胖东来自主调改双线并行的情况下，对全国首批10个城市的部分门店正在进行全面调改。今年5月，胖东来启动对永辉超市的帮扶调改，根据胖东来今年8月底发布的消息，目前公司已经帮永辉超市调改了3家门店，都是在郑州，未来永辉超市会以自主调改为主。
03. 机构观点
1、中金公司研报认为，经历了近期市场迅速拉升后，预计伴随估值快速修复及短期获利资金，历史经验来看不能排除短期的上升斜率变缓或出现波折，但结合政策信号仍在显现过程中，当前市场升势仍有望延续。
且从部分类型资金角度，如私募基金交易较为灵活，其仓位水平处于历史低位可能是多数机构投资者仓位水平的反映，预计本轮急速上涨过程中可能仍有部分资金尚待加仓，这部分资金或成为市场潜在多头。未来数月市场有望保持活跃，需更加注重结构性机会。
市场走出“大底”的关键在于中期基本面信号的确认，近期现行关注稳增长政策力度尤其是货币政策先行加码后，后续的财政政策能否跟进，这或将影响股市上行节奏和空间。风格和配置上，短期非银、地产链、泛消费、破净企业等为政策直接受益领域，中期关注中小市值及成长风格，高股息可能仍显分化。
2、华福证券研报指出，展望后市，短期看近期猪价在中秋前后有所调整，反映市场预期降低和去库存导致2024年四季度压力前置，2024年四季度猪价或高位震荡。长期看本轮周期养殖端补栏母猪理性，8月第三方能繁数据环比增速明显收窄，2025年猪价景气区间有望延长。
3、平安证券研报指出，政策发布后，白酒板块信心回暖，估值持续恢复，后续随着政策落地，白酒基本面亦有望持续复苏。标的上推荐三条主线，一是需求坚挺的高端白酒，推荐贵州茅台；二是全国化持续推进的次高端白酒，推荐山西汾酒；三是主力产品位于扩容价格带的地产酒，推荐迎驾贡酒、今世缘、老白干酒、古井贡酒。
